Что такое «личный капитал» и как его рассчитать

Привет, друзья! Если вы когда-нибудь ловили себя на мысли, что деньги вроде бы есть, но куда они деваются, и насколько вы вообще «богаты» в глобальном смысле, то эта статья для вас. Мы сегодня поговорим о такой штуке, как «личный капитал». Это не просто сумма на вашем банковском счете и не стоимость вашей машины. Это нечто гораздо более глубокое, ваша финансовая проекция, которая показывает реальное положение дел. И поверьте мне, человеку, который уже 18 лет в этом финансовом водовороте, понимание и регулярный расчет личного капитала — это как компас в шторм: без него легко сбиться с курса.

В чем же фишка? Все мы стремимся к какой-то финансовой свободе, к подушке безопасности, к возможности не думать о завтрашнем дне. Но чтобы туда прийти, нужно знать, где ты находишься сейчас. Личный капитал – это ваша отправная точка, ваш финансовый «боекомплект», который либо готов к бою, либо требует серьезной дозаправки.

Что такое «личный капитал» на самом деле?

Если говорить по-простому, личный капитал (его еще называют чистым капиталом, или net worth) – это разница между всеми вашими активами и всеми вашими обязательствами. Вот так вот, без лишних реверансов. Это не только деньги, это все, что имеет ценность и принадлежит вам, минус все, что вы должны.

Представьте, что вы – это такой финансовый корабль. Активы – это все ценное, что есть на борту: груз, топливо, оборудование. А обязательства – это якоря, которые тянут вас вниз, или пробоины, через которые утекает вода. Чем больше груза и меньше пробоин, тем увереннее плывет ваш корабль.

В моем опыте, многие люди путают личный капитал с доходом. «Я зарабатываю 200 тысяч!» – гордо заявляет человек. Это прекрасно, но если при этом его долги по кредиткам и ипотека «съедают» 180 тысяч, а активов, кроме старенькой машины, нет, то его личный капитал может быть очень даже отрицательным. А это уже совсем другая история.

Зачем его считать?

Вопрос логичный, и вот вам несколько причин, почему этот расчет – не просто бухгалтерская прихоть, а жизненная необходимость:

• Финансовый чек-ап: Вы узнаете свою истинную финансовую температуру. Здоров ли ваш кошелек или ему требуется интенсивная терапия?
• Постановка целей: Без понимания текущего положения невозможно эффективно планировать будущее. Хотите купить дом, уйти на пенсию в 50 или просто чувствовать себя уверенно? Личный капитал покажет, насколько вы близки к цели.
• Отслеживание прогресса: Это как весы для худеющего человека. Регулярные замеры мотивируют и показывают, работают ли ваши финансовые стратегии.
• Избежание ловушек: Иногда мы не замечаем, как накапливаются долги. Расчет капитала заставит вас посмотреть правде в глаза и принять меры, пока не стало поздно.

Как рассчитать личный капитал: пошаговая инструкция с нюансами из окопов

Вот мы и подошли к самому мясу. Расчет, на первый взгляд, прост, но дьявол, как всегда, кроется в деталях, особенно в наших российских реалиях 2025 года.

Шаг 1: Инвентаризация активов – собираем все, что имеет ценность

Здесь важно быть максимально честным с собой и не упускать ничего. Мой подход: беру большой лист бумаги (или открываю Google Sheets) и начинаю выписывать.

1. Наличные и банковские счета

• Деньги на дебетовых картах и счетах: Сбер, Тинькофф, Альфа, Газпромбанк – все, что лежит на счетах и легкодоступно.
• Наличные: Да, та самая «заначка под матрасом» или в сейфе тоже считается. Хотя в 2025 году наличка – это скорее для мелких расходов или «на всякий пожарный».
• Вклады: Краткосрочные и долгосрочные. Учитываем тело вклада плюс накопленные проценты.

2. Инвестиции

• Брокерские счета: ИИС, обычные брокерские счета. Сюда входят акции, облигации, паи фондов (ETF, ПИФы). Лайфхак: в моем опыте, брокерские отчеты от того же ВТБ или БКС могут быть не всегда интуитивно понятными, особенно если у тебя куча разных бумаг и операций. Часто приходится сводить данные вручную или использовать продвинутые таблицы Excel, чтобы получить актуальную рыночную стоимость портфеля на конкретную дату. Не забывайте про комиссии!
• Криптовалюта: Бинанс, OKX, Bybit или даже холодные кошельки. Тут своя песня – волатильность такая, что капитал может скакать на десятки процентов за день. Важно фиксировать стоимость на конкретную дату и использовать надежные источники для оценки (например, CoinMarketCap). Предостережение: не переоценивайте мемкоины, если они занимают большую долю вашего криптопортфеля.
• Пенсионные накопления: Негосударственные пенсионные фонды (НПФ), если вы туда что-то отчисляете помимо обязательных взносов.

3. Недвижимость

• Квартиры, дома, дачи, земельные участки: Здесь главное – адекватная рыночная оценка. Не кадастровая стоимость из документов, а реальная цена, за которую вы бы могли продать объект сегодня. Я обычно смотрю Авито, Циан, Домофонд, сравниваю похожие объекты. Если есть сомнения, можно позвонить знакомому риелтору или заказать экспресс-оценку. Фишка: если у вас несколько объектов, считайте их по отдельности, а потом суммируйте.
• Гаражи, машино-места: Тоже активы, хоть и меньшего масштаба.

4. Транспорт

• Автомобили, мотоциклы, водный транспорт: Оцениваем по рыночной стоимости. Моя «Ласточка», например, уже не та, что была, но все равно актив. Смотрим объявления на Авто.ру, Дром.ру, Авито.

5. Прочие ценные активы

• Доля в бизнесе: Если у вас есть доля в ООО, ИП или другом предприятии. Оценить свою долю – это отдельный квест. Тут без бухгалтера и, возможно, оценщика не обойтись. Часто использую мультипликаторы или сравнительный анализ с похожими компаниями.
• Предметы искусства, антиквариат, ювелирные изделия, коллекции: Только если это действительно имеет рыночную стоимость и вы готовы это продать. Не стоит включать бабушкины серьги, которые вы никогда не продадите, или коллекцию марок, которую никто не купит.
• Драгоценные металлы: Золото, серебро в слитках или монетах.

Лайфхак по активам: Используйте агрегаторы типа «Кошелёк» или «Дзен-мани» для общей картины, но не забывайте про ручную сверку. Они хороши для трекинга расходов и доходов, но нюансы с ИИС, специфическими фондами или криптой могут упустить. Я предпочитаю гугл-таблицу, где все активы расписаны по категориям, с формулами для автоматического подсчета и актуальными курсами валют.

Предостережение: Не переоценивайте активы. Лучше быть консервативным, чем потом разочароваться. Если не уверены в цене, берите нижнюю планку рыночной стоимости.

Шаг 2: Список обязательств – собираем все, что мы должны

Это та часть, которую многие предпочитают игнорировать, но именно она определяет вашу финансовую свободу. Будьте дотошны.

1. Кредиты

• Ипотека: Самый крупный якорь для большинства. Указываем не ежемесячный платеж, а именно остаток тела долга на текущую дату.
• Автокредиты: Аналогично ипотеке, остаток долга.
• Потребительские кредиты: Все, что брали на личные нужды.

2. Кредитные карты

• Сумма задолженности: Здесь важно указать именно ту сумму, которую вы должны банку, а не доступный лимит по карте.

3. Микрозаймы

• Ох уж эти «до зарплаты». Зло, но тоже часть обязательств. Указываем всю сумму с процентами.

4. Прочие долги

• Долги перед друзьями, родственниками: Если вы брали в долг и планируете возвращать, это ваше обязательство.
• Налоговые задолженности: Неуплаченные налоги, штрафы.
• Коммунальные платежи: Если есть просрочки.

Лайфхак по обязательствам: Раз в месяц запрашивайте выписки по всем кредитам и кредитным картам. Так вы точно будете знать актуальный остаток долга. Часто банки «прячут» эту информацию, но она всегда доступна в личном кабинете или по запросу.

Предостережение: Не забудьте про скрытые комиссии или штрафы, которые могут «выстрелить» потом. Всегда читайте договор.

Шаг 3: Расчет – магическая формула

Теперь, когда у нас есть две большие цифры – сумма всех активов и сумма всех обязательств – остается только вычесть одно из другого.

Личный капитал = Сумма активов - Сумма обязательств

Пример из практики: У меня, например, в конце 2024 года было активов на 25 млн рублей (квартира, ИИС, брокерский счет, крипта, кэш) и обязательств на 8 млн рублей (остаток по ипотеке, пара мелких кредитов). Мой личный капитал тогда составил 17 млн рублей. Цель на 2025 – увеличить до 20 млн за счет роста портфеля и сокращения долга. Это конкретная цифра, к которой я стремлюсь.

Кейс из жизни: Один мой знакомый, назовем его Сергей, считал себя очень успешным. Он ездил на дорогой машине, жил в большой квартире в ипотеку, часто отдыхал за границей. Но когда мы сели и посчитали его личный капитал, оказалось, что ипотека на квартиру была почти равна ее рыночной стоимости, автокредит «съедал» треть его зарплаты, а на кредитных картах висели приличные суммы. Его личный капитал был близок к нулю, а то и отрицательным. Это был для него холодный душ, но он помог ему пересмотреть приоритеты: он продал машину, погасил кредитки и начал формировать подушку безопасности. Сейчас его капитал уверенно растет.

Нюансы и «подводные камни» в российских реалиях 2025 года

Просто посчитать – это полдела. Важно понимать контекст, в котором мы живем.

• Инфляция: В 2025 году, с учетом текущей геополитики и экономической ситуации, инфляция по-прежнему будет нашим «невидимым врагом». То, что сегодня стоит миллион, завтра может «похудеть» на 10-15% в покупательной способности. Поэтому важно не просто считать, но и инвестировать, чтобы капитал работал и обгонял инфляцию. Держать все деньги под подушкой – значит терять их каждый день.
• Курсовые колебания: Кто не помнит, как рубль летал туда-сюда? При оценке активов в валюте или при наличии валютных обязательств, всегда держите в уме курс ЦБ на день расчета. Я обычно использую курс на конец месяца для стабильности, но если у вас большая доля валютных активов, можно пересчитывать чаще. Это критично для понимания реальной стоимости вашего капитала.
• Налогообложение: Продал квартиру, которой владел меньше 5 лет? Привет, НДФЛ. Получил прибыль с акций? Опять налоги. Это не обязательство в моменте, но потенциальная «дыра» в капитале, которую надо учитывать при планировании. При расчете капитала можно вычесть потенциальные налоги с нереализованной прибыли, чтобы получить более консервативную оценку.
• Неликвидные активы: Картина художника-авангардиста, которую ты купил за бешеные деньги, или доля в стартапе друга – актив, да, но попробуй быстро продать. Считайте их, но с большим дисконтом или вообще не включайте в «быстрый» капитал, который можно использовать в случае чего. В кризис такие активы продать сложно и дешево.
• Санкции и риски: В 2025 году это особенно актуально. Блокировка иностранных активов, риски для брокеров, ограничения на операции с валютой. Я всегда держу часть активов в «дружественных» юрисдикциях или в максимально ликвидных инструментах внутри страны, чтобы минимизировать эти риски. Диверсификация – наше все.

Как использовать расчет личного капитала для роста?

Сам по себе расчет – это только диагностика. Главное – что вы будете с ней делать.

• Отслеживание динамики: Как ЭКГ для ваших финансов. Раз в квартал, а лучше раз в месяц, фиксируйте значение. Если растет – молодец, если стагнирует или падает – повод задуматься и найти причину.
• Постановка целей: Хочешь купить дачу к 2028 году? Зная свой текущий капитал и темпы роста, можно понять, реально это или нет, и что нужно изменить: увеличить доходы, сократить расходы, пересмотреть инвестиционную стратегию.
• Оптимизация: Видите, что долги «перевешивают»? Фокус на их погашение. Активы не растут? Пересмотрите инвестиционную стратегию, возможно, она слишком консервативна или неэффективна.

Личный капитал – это не статичная цифра, это живой организм, который требует внимания и ухода. Регулярно «осматривайте» его, «кормите» активами и «лечите» от долгов, и он ответит вам крепким здоровьем и финансовой свободой.

***

Отказ от ответственности

Информация, представленная в этой статье, носит исключительно ознакомительный характер и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Все описанные кейсы и примеры являются личным опытом автора и не гарантируют аналогичных результатов. Инвестиции сопряжены с риском потери капитала. Перед принятием каких-либо финансовых решений рекомендуется проконсультироваться с квалифицированным финансовым специалистом.